Interested Article - WeWork

WeWork — американская компания, работающая в сфере коммерческой недвижимости и предоставляющая гибкие рабочие пространства для стартапов и других компаний. WeWork проектирует и создаёт физические и виртуальные пространства для совместной работы , а также оказывает офисные услуги для предпринимателей и компаний . Компания основана в 2010 году, штаб-квартира находится в Нью-Йорке . Материнская компания WeWork называлась The We Company , сейчас — WeWork .

В 2019 году компания привлекла внимание СМИ после неудачного IPO . The Wall Street Journal отметил, что после опубликования проспекта эмиссии в августе 2019 года компания «подверглась критике за её управление, бизнес-модель и способность генерировать прибыль» .

В сентябре 2019 года из-за растущего давления со стороны инвесторов, основатель компании Адам Нейман ушёл с должности генерального директора и отказался от контролирующей доли в WeWork. На фоне растущей обеспокоенности инвесторов корпоративным управлением, оценкой и перспективами бизнеса WeWork официально отозвала свою регистрацию и объявила о переносе своего IPO. На тот момент оценка компании составляла примерно $10 млрд , хотя в январе оценка составляла $47 млрд, а с 2010 года компания привлекла средства инвесторов в размере $12,8 млрд .

В октябре 2019 года Нейман получил около $1,7 млрд от SoftBank за выход из правления WeWork и разрыв большинства своих связей с компанией . Он остался консультантом компании с годовой зарплатой в $46 млн . The New York Times назвал неудачную попытку компании выйти на биржу и связанную с ней суматоху «провалом, не похожим ни на что иное в истории стартапов», который он приписал сомнительному правлению Неймана и лёгким деньгам, ранее предоставленным ему SoftBank .

История

Вход в офис WeWork на Манхэттене .
Мероприятие в WeWork Toronto

2008—2015

В мае 2008 года израильтянин Адам Нейман и американец Мигель МакКелви основали GreenDesk, «экологически чистое пространство для коворкинга» в Бруклине . В 2010 году Нейман и МакКелви продали бизнес и основали WeWork с первым офисом в районе Сохо в Нью-Йорке при частичном финансировании со стороны девелопера Джоэла Шрайбера, который приобрёл 33-процентную долю в компании за $15 млн . К 2014 году WeWork считался «самым быстрорастущим арендатором новых офисных площадей в Нью-Йорке» и стремился к тому, чтобы стать «самым быстрорастущим арендатором новых площадей в Америке» .

Услугами WeWork пользовались такие стартапы, как Consumr, Coupon Follow, Fitocracy, HackHands, New York Tech Meetup, Reddit , Turf и Whole Whale . В 2011 году PepsiCo разместила часть сотрудников в офисе WeWork в Сохо, Манхэттен .

Инвесторами WeWork по состоянию на 2014 год являлись JPMorgan Chase , T. Rowe Price , Wellington Management Group , Goldman Sachs , Harvard Corporation, Benchmark и Мортимер Цукерман , бывший генеральный директор Boston Properties . По состоянию на январь 2015 года у компании было 54 коворкинга в США, Европе и Израиле — вдвое больше, чем в конце 2014 года , с планами охвата всех континентов к 2017 году . 1 июня 2015 года компания объявила, что Арти Минсон, бывший финансовый директор Time Warner Cable, присоединится к компании в качестве президента и главного операционного директора . WeWork был включён журналом Fast Company в число «самых инновационных компаний» 2015 года .

2016

В начале 2016 года компания оценивалась в $10 млрд .

9 марта 2016 года было объявлено, что WeWork привлекла $430 млн в рамках нового раунда финансирования от Legend Holdings и Hony Capital, подняв оценку компании до $16 млрд. По состоянию на октябрь 2016 года компания привлекла $1,7 млрд частного капитала .

2017

30 января 2017 года The Wall Street Journal сообщил, что SoftBank оценивает возможность вложения более $1 млрд в компанию WeWork Cos., что могло бы стать одной из первых сделок нового технологического фонда на $100 млрд .

В июле 2017 года после нового раунда инвестиций оценка компании достигла $20 млрд . Позже в том же месяце было объявлено, что WeWork будет активно расширяться в Китае, при этом $500 млн США инвестируют SoftBank, Hony Capital и другие для создания отдельной организации WeWork China . В сентябре 2017 года WeWork расширила свою деятельность на Юго-Восточную Азию за счёт приобретения сингапурской компании SpaceMob и выделила $500 млн для развития в Юго-Восточной Азии . Главным конкурентом фирмы в Китае является компания Ucommune с оценкой в $1,8 млрд .

2018

В январе 2018 года студенты, проходящие онлайн-курсы 2U, получили доступ к общим пространствам и конференц-залам WeWork . WeWork начала рассматривать возможности развития партнёрских отношений с университетами для охвата большего числа студентов, и в декабре 2018 года WeWork открыла своё первое отделение в кампусе Университета Мэриленда .

В марте 2018 года стало известно, что WeWork привлекла более $400 млн от Rhône Group для прямой покупки недвижимости . В апреле компания подала документы, связанные с планами по привлечению $500 млн за счёт выпуска высокодоходных облигаций, которые раскрыли рост выручки компании в 2017 году .

В июле 2018 года WeWork закрыла очередной раунд финансирования на $500 млн, направленный на расширение бизнеса в Китае и поднявший оценку дочерней компании до $5 млрд . В ноябре 2018 года фирма получила дополнительные $3 млрд от SoftBank в обмен на варрант , позволяющий купить новые акции WeWork к концу сентября 2019 года .

The Wall Street Journal сообщил, что Нейман любит летать на частных самолётах, и в 2018 году компания приобрела один борт за более чем $60 млн .

2019

В январе 2019 года компания решила сменить юридическое название WeWork на We Company, и, согласно поданным в августе 2019 года документам, за право использования этого наименования фирма заплатила $5,9 млн компании We Holdings, принадлежащей Адаму Нейману и другим учредителям WeWork . В начале сентября 2019 года Нейман вернул $5,9 млн за использование товарного знака, и компания получила все права на товарные знаки группы «We» .

В январе 2019 года WeWork получила дополнительные $2 млрд от SoftBank. Инвестор рассматривал возможность вложения до $16 млрд, но снизил свои планы в связи с нестабильностью на финансовых рынках и возражениями со стороны других партнёров по инвестициям .

Подача заявки на IPO

29 апреля 2019 года WeWork конфиденциально подала заявку на IPO . 18 июля 2019 года Wall Street Journal сообщил, что Адам Нейман получил около $700 млн от продажи и залога своих акций перед IPO . В результате IPO компания планировала привлечь более $3,5 млрд .

В августе 2019 года We Company публично раскрыла соответствующие документы . В средствах массовой информации освещались убытки компании, выявленные в раскрытой информации , в то время как аналитики выражали опасения по поводу способности WeWork стать прибыльной в будущем. Некоторые аналитики писали, что не могут даже представить, как сделать компанию прибыльной, и отметили, что оценка компании не превысит $20 млрд .

Опасения аналитиков не были беспочвенными: ещё в 2018 году убытки и выручка WeWork увеличились вдвое. По данным Financial Times , с марта 2018 года по март 2019 года компания теряла $219 000 в час каждый день .

17 сентября 2019 года The We Company, материнская компания WeWork, решила отложить своё IPO до конца 2019 года. В подготовленном заявлении компания сообщила: «We Company с нетерпением ждёт предстоящего IPO, которое, как мы ожидаем, будет завершено к концу года» . Проспект эмиссии вызвал резкую критику Адама Неймана, бизнес-модели и больших убытков компании .

24 сентября 2019 года WeWork выставила на продажу свой Gulfstream G650 . Критики заявляли, что самолёт стал «красной тряпкой» в преддверии IPO компании и создал проблемы с ожиданиями сотрудников, которые не получили обещанных бонусов или повышения .

Согласно отчёту Fortune от 27 сентября 2019 года, WeWork собиралась продать три компании, приобретённые в предыдущие годы: Conductor (маркетинговая платформа SaaS для SEO), Management by Q (платформа управления офисом) и Meetup. Компания также планировала уволить от 2000 до 3000 человек, чтобы сократить расходы .

К сентябрю 2019 года оценка компании была снижена до $10–12 млрд, что меньше $12,8 млрд, которые компания привлекла с 2010 года. При этом в начале 2019 года оценка компании заявлялась на уровне $47 млрд . 6 ноября 2019 года SoftBank сообщил о списании своих вложений в WeWork на сумму $9,2 млрд. Эта сумма составляла примерно 90 процентов от $10,3 млрд, вложенных SoftBank в WeWork за последние несколько лет . На тот момент был однозначным лидером гибких рабочих пространств на рынке США, занимая долю в 69 % сегмента на конец 3 квартала 2019 года, и являясь лидером в 9 из 10 городов США с наибольшим объёмом пространств для совместной работы .

21 ноября 2019 года, WeWork уволила 2400 сотрудников, почти 20 % от своего штата по всему миру . В конце марта 2020 года WeWork уволила ещё 250 сотрудников, чтобы снизить расходы, после чего в конце апреля последовал ещё один раунд увольнений .

2020

В интервью Fortune в январе 2020 года один из основателей WeWork МакКелви заявил, что новая стратегия компании нацелена на спасение через снижение темпов роста. Он сказал: «Большим преимуществом небольшого замедления является то, что мы собираемся больше сосредоточиться на [продукте]» . В начале года объём площадей WeWork снизился на 93 %, а рыночная доля в США упала с 69 % до 18 %. Новым лидером рынка стал IWG .

1 февраля 2020 года WeWork объявила, что с 18 февраля 2020 года они привлекут Сандипа Матрани, который сменит Адама Неймана на посту генерального директора .

В начале марта 2020 года WeWork объявила о назначении Кимберли Росс, бывшего финансового директора Baker Hughes и Avon Products , на должность финансового директора .

5 июня 2020 года соучредитель Мигель МакКелви объявил, что покидает WeWork в конце месяца .

Пандемия COVID-19 оказала сильное влияние на бизнес компании. В августе 2020 года SoftBank согласился предоставить заём в размере $1.1 млрд для улучшения финансового положения компании . За первые три квартала 2020 года компания получила убыток в $2.2 млрд, а остаток доступных денежных средств снизился до $3.6 млрд. Выручка продолжила падение, снизившись в третьем квартале на 13 % к сопоставимому периоду прошлого года, во втором квартале — на 20 % к первому кварталу года .

В сентябре 2020 года компания продала контрольный пакет в своей дочерней компании в Китае за $200 млн, но сохранила за собой место в совете директоров и право на ежегодное лицензионное вознаграждение .

2021

В марте 2021 года компания объявила о выходе на биржу через слияние со SPAC BowX Acquisition. Закрытие сделки состоялось в октябре того же года. После слияния капитализация WeWork составила $9 млрд, что практически в пять раз меньше значений 2019 года, когда стоимость предприятия оценивалась в $47 млрд .

2023

6 ноября 2023 года WeWork подала заявление о банкротстве в соответствии с «главой 11», допускающей реструктуризацию и продолжение деятельности, сообщила пресс-служба коворкинг-компании. Компания, которая намеревалась произвести революцию в офисной недвижимости, не справилась c дорогостоящими договорами аренды на $13 млрд, которые она подписала до пандемии COVID-19, и низкой заполняемостью своих помещений на фоне роста популярности гибридной работы, отмечает Financial Times.

Бизнес-модель

Аналитики выделяют две основные проблемы бизнес-модели WeWork и, соответственно, причины провальной заявки на IPO.

Первой проблемой стала конкуренция. Несмотря на то, что Softbank заявляла о WeWork как о технологическом стартапе , он им не являлся. Коворкинги разных операторов не имели существенных различий между собой, а открыть его могли многие, в том числе крупные ретейлеры, оптимизирующие свои площади . При этом порог входа в бизнес невелик: многие могут взять недвижимость в аренду для последующей субаренды, мебель для отделки может быть дешёвой и не новой, а небольшие операторы коворкингов могут быть более гибкими в отношениях с клиентами .

Вторая и основная уязвимость бизнес-модели заключается в том, что WeWork заключает долгосрочные договоры аренды на крупные объекты недвижимости, и затем сдаёт их в субаренду на короткие сроки мелким субарендаторам . В документах SEC от 24 августа 2019 года говорится, что компания подвержена значительным рискам в случае экономического спада: «экономический спад или последующее снижение арендных ставок на рынке может <…> отрицательно повлиять на результаты нашей деятельности », так как у компании были будущие обязательства перед арендодателями на сумму в $47 млрд против $4 млрд будущих обязательств от арендаторов . При рецессии выручка WeWork падает, так как компании сокращают свои офисные площади или отказываются от них, а обязательства по уплате арендных платежей сохраняются. В связи с этим компании требуются существенные финансовые резервы на покрытие обязательств в периоды экономического спада .

Кроме того, компания исторически являлась убыточной: в 2018 убытки составили $1.9 млрд при выручке $1.8 млрд, в первые три квартала 2019 года убытки составили $2.6 млрд при выручке $2.4 млрд .

Своё влияние оказали и поведение Неймана, и его «предполагаемое самообогащение». Его частые распродажи акций и сдача компании в аренду принадлежащих ему зданий были обнаружены и опубликованы в 2019 году в The Wall Street Journal . Конечным результатом стал получение SoftBank контроля над компанией и снижение оценки до $8 млрд, что значительно меньше $13 млрд, вложенных в неё .

Бывшие руководители и WeWork

По состоянию на июнь 2019 года три бывших руководителя находились на разных этапах судебного разбирательства с WeWork: один заявлял о дискриминации по возрасту , один — о сексуальных домогательствах , а третий — о гендерном неравенстве в заработной плате .

WeWork и SoftBank

В апреле 2020 года SoftBank, контролирующий акционер WeWork, отозвал своё предложение на покупку акций на сумму $3 млрд у части основных акционеров WeWork . SoftBank сослался на неполучение WeWork определённых разрешений регулирующих органов, новые уголовные и гражданские расследования и действия правительства в связи с пандемией COVID-19 в качестве причины для отзыва предложения . В свою очередь, специальный комитет совета директоров WeWork подал в суд на SoftBank по поводу отзыва предложения покупки акций .

4 мая 2020 года бывший генеральный директор Адам Нейман подал в суд от своего имени на SoftBank за отзыв предложения на сумму $3 млрд .

WeWork в России

Генеральным директором компании в России, а также в Центральной и Восточной Европе, назначен Михаил Коноплёв в октябре 2017 года . В марте 2021 года генеральным директором WeWork в этих регионах был назначен Андрей Жамкин. В сентябре 2018 года компания арендовала 4300 м 2 в деловом квартале «Красная Роза» , в ноябре — 3200 м 2 в галерее «Якиманка 26» , а в декабре — 5900 м 2 в бизнес-центре «Белая Площадь» .

Примечания

  1. . www.sec.gov . Дата обращения: 26 октября 2020. 8 ноября 2019 года.
  2. Jason Sheftell. . nydailynews.com . Дата обращения: 27 октября 2020. 30 октября 2020 года.
  3. Deborah Sweeney. (англ.) . Forbes . Дата обращения: 27 октября 2020. 2 апреля 2015 года.
  4. Brown, Lindsay Gellman and Eliot (2014-12-16). . Wall Street Journal . Дата обращения: 27 октября 2020 .
  5. (амер. англ.) . TechCrunch . Дата обращения: 27 октября 2020.
  6. . www.msn.com . Дата обращения: 27 октября 2020. 16 декабря 2019 года.
  7. Annie Palmer. (англ.) . CNBC (30 сентября 2019). Дата обращения: 27 октября 2020. 11 ноября 2019 года.
  8. Sen, Joshua Franklin, Anirban (2019-09-17). . Reuters . из оригинала 10 ноября 2019 . Дата обращения: 27 октября 2020 . {{ cite news }} : Википедия:Обслуживание CS1 (множественные имена: authors list) ( ссылка )
  9. Brown, Maureen Farrell and Eliot (2019-10-23). . Wall Street Journal . из оригинала 30 октября 2020 . Дата обращения: 27 октября 2020 .
  10. (амер. англ.) . Gizmodo . Дата обращения: 27 октября 2020. 11 ноября 2019 года.
  11. Chozick, Amy (2020-05-18). . The New York Times . из оригинала 11 ноября 2019 . Дата обращения: 27 октября 2020 .
  12. Lexi Pilgrim. (амер. англ.) . The Real Deal New York (19 октября 2017). Дата обращения: 27 октября 2020. 16 августа 2019 года.
  13. Alex Konrad. (англ.) . Forbes . Дата обращения: 27 октября 2020. 7 февраля 2015 года.
  14. Alyson Shontell. . Business Insider . Дата обращения: 27 октября 2020. 3 марта 2015 года.
  15. (24 сентября 2015). Дата обращения: 27 октября 2020. 5 июня 2016 года.
  16. WeWork. (англ.) . www.prnewswire.com . Дата обращения: 27 октября 2020. 30 октября 2020 года.
  17. (амер. англ.) . Fast Company . Дата обращения: 27 октября 2020. 31 октября 2020 года.
  18. Alex Sherman. (англ.) . CNBC (22 октября 2019). Дата обращения: 27 октября 2020. 23 октября 2020 года.
  19. Farrell, Maureen (2016-10-12). . Wall Street Journal . из оригинала 13 октября 2016 . Дата обращения: 27 октября 2020 .
  20. Farrell, Eliot Brown, Rolfe Winkler and Maureen (2017-01-31). . Wall Street Journal . из оригинала 12 ноября 2020 . Дата обращения: 27 октября 2020 . {{ cite news }} : Википедия:Обслуживание CS1 (множественные имена: authors list) ( ссылка )
  21. Steven Bertoni. (англ.) . Forbes . Дата обращения: 27 октября 2020. 25 сентября 2017 года.
  22. Barreto, Julie Zhu, Elzio (2017-07-27). . Reuters . из оригинала 31 июля 2017 . Дата обращения: 27 октября 2020 . {{ cite news }} : Википедия:Обслуживание CS1 (множественные имена: authors list) ( ссылка )
  23. (амер. англ.) . TechCrunch . Дата обращения: 27 октября 2020.
  24. (амер. англ.) . TechCrunch . Дата обращения: 27 октября 2020.
  25. (амер. англ.) . TechCrunch . Дата обращения: 27 октября 2020.
  26. . Bloomberg.com . 2018-01-22. из оригинала 25 января 2018 . Дата обращения: 27 октября 2020 .
  27. Stephen Babcock / staff. (англ.) . Technical.ly Baltimore (10 декабря 2018). Дата обращения: 27 октября 2020. 2 ноября 2020 года.
  28. Jason D. Rowley. (амер. англ.) . Crunchbase News (12 марта 2018). Дата обращения: 27 октября 2020. 8 апреля 2019 года.
  29. Shona Ghosh. . Business Insider . Дата обращения: 27 октября 2020. 30 октября 2020 года.
  30. Shirin Ghaffary. (англ.) . Vox (26 июля 2018). Дата обращения: 27 октября 2020. 27 апреля 2019 года.
  31. . www.ft.com . Дата обращения: 27 октября 2020. 19 сентября 2019 года.
  32. Brown, Eliot (2019-09-18). . Wall Street Journal . из оригинала 11 ноября 2019 . Дата обращения: 27 октября 2020 .
  33. (англ.) . Fortune . Дата обращения: 27 октября 2020. 16 августа 2019 года.
  34. . United States Securities and Exchange Commission (15 августа 2019). Дата обращения: 27 октября 2020. 22 августа 2019 года.
  35. Eric Lutz. (амер. англ.) . Vanity Fair . Дата обращения: 27 октября 2020. 6 сентября 2019 года.
  36. Brown, Allison Prang and Eliot (2019-01-08). . Wall Street Journal . из оригинала 31 октября 2020 . Дата обращения: 27 октября 2020 .
  37. (англ.) . www.businesswire.com (29 апреля 2019). Дата обращения: 27 октября 2020. 29 октября 2020 года.
  38. (амер. англ.) . TechCrunch . Дата обращения: 27 октября 2020.
  39. . Bloomberg.com . 2019-08-09. из оригинала 30 октября 2020 . Дата обращения: 27 октября 2020 .
  40. Elizabeth Lopatto. (англ.) . The Verge (15 августа 2019). Дата обращения: 27 октября 2020. 14 октября 2019 года.
  41. (брит. англ.) . Nikkei Asia . Дата обращения: 27 октября 2020. 10 ноября 2019 года.
  42. . www.smartkarma.com . Дата обращения: 27 октября 2020. 16 августа 2019 года.
  43. . www.smartkarma.com . Дата обращения: 27 октября 2020. 16 августа 2019 года.
  44. . www.ft.com . Дата обращения: 27 октября 2020. 17 января 2021 года.
  45. Rebecca Aydin. . Business Insider . Дата обращения: 27 октября 2020. 17 октября 2019 года.
  46. (амер. англ.) . www.cbsnews.com . Дата обращения: 27 октября 2020. 26 сентября 2019 года.
  47. Meghan Morris. . Business Insider . Дата обращения: 27 октября 2020. 5 ноября 2019 года.
  48. (англ.) . Fortune . Дата обращения: 27 октября 2020. 8 октября 2019 года.
  49. (англ.) . Fortune . Дата обращения: 27 октября 2020. 7 ноября 2019 года.
  50. (англ.) . CBREUS . Дата обращения: 25 ноября 2020. 3 августа 2020 года.
  51. Annie Palmer. (англ.) . CNBC (21 ноября 2019). Дата обращения: 27 октября 2020. 30 октября 2020 года.
  52. . Bloomberg.com . 2020-03-28. из оригинала 1 ноября 2020 . Дата обращения: 27 октября 2020 .
  53. Samantha Sharf. (англ.) . Forbes . Дата обращения: 27 октября 2020. 29 октября 2020 года.
  54. (англ.) . Fortune . Дата обращения: 27 октября 2020. 30 октября 2020 года.
  55. (амер. англ.) . finance.yahoo.com . Дата обращения: 25 ноября 2020. 17 января 2020 года.
  56. Eavis, Peter (2020-02-06). . The New York Times . из оригинала 30 октября 2020 . Дата обращения: 27 октября 2020 .
  57. Meghan Morris. . Business Insider . Дата обращения: 27 октября 2020. 30 октября 2020 года.
  58. Bosa. (англ.) . CNBC (5 июня 2020). Дата обращения: 9 июня 2020. 8 июня 2020 года.
  59. . www.ft.com . Дата обращения: 25 ноября 2020. 15 ноября 2020 года.
  60. . www.ft.com . Дата обращения: 25 ноября 2020. 27 ноября 2020 года.
  61. . www.ft.com . Дата обращения: 25 ноября 2020. 29 октября 2020 года.
  62. . РБК Инвестиции . Дата обращения: 22 октября 2021. 21 октября 2021 года.
  63. Wework. (англ.) . (6 ноября 2023). Дата обращения: 9 ноября 2023. 9 ноября 2023 года.
  64. Bill Conerly. (англ.) . Forbes . Дата обращения: 25 ноября 2020. 26 сентября 2020 года.
  65. The We Company. . sec.gov . Washington, D.C. 20549: UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION (24 августа 2019). Дата обращения: 27 октября 2020. 8 ноября 2019 года.
  66. Troy Wolverton. . Business Insider . Дата обращения: 27 октября 2020. 13 сентября 2019 года.
  67. Amy Feldman. (англ.) . Forbes . Дата обращения: 25 ноября 2020. 3 ноября 2020 года.
  68. (англ.) . the Guardian (20 декабря 2019). Дата обращения: 27 октября 2020. 23 октября 2020 года.
  69. Cameron Albert-Deitch. (англ.) . Inc.com (21 июня 2019). Дата обращения: 27 октября 2020. 5 ноября 2019 года.
  70. Sophia Kunthara. (амер. англ.) . Crunchbase News (2 апреля 2020). Дата обращения: 27 октября 2020. 31 октября 2020 года.
  71. (амер. англ.) . TechCrunch . Дата обращения: 27 октября 2020.
  72. Lauren Feiner,Alex Sherman. (англ.) . CNBC (7 апреля 2020). Дата обращения: 27 октября 2020. 29 октября 2020 года.
  73. Eavis, Peter (2020-05-05). . The New York Times . из оригинала 30 октября 2020 . Дата обращения: 27 октября 2020 .
  74. Альберт Хабибрахимов. . vc.ru (11 октября 2018). Дата обращения: 4 декабря 2020.
  75. (рус.) . Дата обращения: 4 декабря 2020. 3 декабря 2020 года.
  76. Sukharewskaya. (рус.) . cre.ru . cre.ru (22 марта 2021).
  77. Лера Михайлова. . vc.ru (21 сентября 2018). Дата обращения: 4 декабря 2020. 21 сентября 2018 года.
  78. . Рамблер/финансы . Дата обращения: 4 декабря 2020.
  79. . Ведомости . Дата обращения: 4 декабря 2020. 25 января 2021 года.


Источник —

Same as WeWork